Согласно выводам зарубежных аналитиков, развитие Искусственного Интеллекта и "зеленой экономики" существенно увеличило спрос на медь, которая необходима для создания дата-центров и всей инфраструктуры обслуживания электротранспорта. Тем временем медные рудники стареют, а количество новых проектов невелико, чтобы справиться с растущим спросом на металл. На текущий год эксперты прогнозируют дефицит меди на уровне 35 тыс. т, с возможностью его роста до 100 тыс. т к 2025 г. Тем временем высокая инфляция в США, ЕС и других странах подстегивает цену меди. Эксперты полагают, что рынок меди находится лишь в начале крупного этапа восхождения, который продлится 3-5 лет, обещая длительный период высоких цен на фоне активного роста спроса при сокращающемся предложении.
Согласно сообщению чилийской Codelco, в текущем месяце ее ждет проседание объемов производства из-за несчастного случая на руднике Radomiro Tomic. На руднике произошло самое существенное падение объемов выпуска металла за 25 лет. Снижение выработки на Codelco стало основной темой форума Cesco в Сантьяго, что отражает озабоченность общественности возможным дефицитом металла.
Вместе с тем Codelco имеет планы восстановления объемов производства меди, которое упало у нее до 20-летнего минимума. Так, расширение производства на Quebrada Blanca, как ожидается, позволит нарастить общую выработку на 5% в текущем году и на 6% - в следующем.
Согласно наблюдениям менеджера швейцарского трейдера IXM (под контролем китайской CMOC Group) Тома Макэя, активные покупки и инвестфондов помогли подстегнуть цены на медь, которые выросли за 2 месяца почти на 20%, обновив 22-месячный максимум, что вызвало снижение физического спроса на металл. По его словам, об этом говорит рост биржевых запасов меди в Китае до 4-месячного максимума. Запасы меди на складах шанхайской ShFe обычно снижаются после китайского Нового года, однако сейчас они растут несмотря на возобновление работы производств, потребляющих металл.
Вместе с тем г-н Макэй указывает, что фундаментальные факторы рынка медного концентрата сильны. Медь составляет значительную долю оборота у IXM. С начала года, однако, IXM существенно снизила алюминиевую долю портфеля из-за слабой прибыльности и сконцентрировалась на металлах, ключевых для зеленого перехода, таких как медь и никель.
ПАО «ГМК «Норильский никель» объявляет предварительные производственные результаты за первый квартал 2024 года и производственный прогноз на 2024 год.
В первом квартале 2024 года производство никеля снизилось на 10% по сравнению с первым кварталом прошлого года до 42 тыс. тонн, при этом практически весь объем металла был произведен из собственного сырья (41,96 тыс. тонн). Снижение производства никеля в отчетном квартале связано с увеличением незавершенного производства, которое будет переработано во втором квартале.
Производство меди Группой (включая Забайкальский дивизион) за квартал незначительно выросло до 110 тыс. тонн (+1% г-к-г). Вся медь была произведена из собственного сырья.
Забайкальский дивизион в первом квартале 2024 года увеличил производство меди в концентрате на 3% год-к-году до 17 тыс. тонн, что связано с увеличением переработки руды на Быстринском ГОКе.
Производство палладия увеличилось (+3% г-к-г) до 745 тыс. унций, а платины осталось практически на том же уровне в объеме 178 тыс. унций (-1% г-к-г). Весь металл был произведен из собственного сырья. Рост производства палладия обусловлен выработкой металлов высокой степени готовности из незавершённого производства.
Компания подтверждает прогноз производства металлов из российского сырья на уровне ранее опубликованного.
По данным Международного института алюминия (IAI), мировое среднесуточное производство первичного алюминия в марте 2024 г. составило 195,9 тыс. т, что на 0,3% больше, чем в предыдущем месяце, и на 3,5% больше, чем год назад.
Наибольшее сокращение суточного производства алюминия в марте произошло в Африке – на 2,6%, до 4,06 тыс. тонн. Также выпуск снизился в Латинской Америке (составил 4,1 тыс. т/сут.; -1% по сравнению с предыдущим месяцем), в России и Восточной Европе (11,16 тыс. т/сут.; -0,4%).
Рост суточного производства алюминия наблюдался в следующих регионах: в Австралии с Новой Зеландией (5,19 тыс. т/сут.; +2,5%), в Западной Европе (7,48 тыс. т/сут.; +0,5%), в странах Персидского залива (17,13 тыс. т/сут.; +0,4%), в Северной Америке (11 тыс. т/сут.; +0,3%), в Азии (без учета Китая; 13,19 тыс. т/сут.; +0,2%), в Китае (115,84 тыс. т/сут.; +0,1%).
Показатели предприятий, не сообщающих свои результаты, IAI в марте оценила на уровне 6,74 тыс. тонн в сутки.
По итогам первых трех месяцев 2024 года наиболее значительное сокращение производства относительно аналогичного периода предыдущего года в процентном выражении наблюдается в Африке (-6,4%), наиболее значительное увеличение производства – в Северной Америке (+5,1%).
Совокупный объем выпуска алюминия в мире за I квартал 2024 года вырос на 4% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составил 17,802 млн т. Без учета Китая производство алюминия в мире за первые три месяца увеличилось на 2,5% - 7,271 млн т.
Доля Китая в мировом производстве алюминия за январь-март 2024 года составила 59,1%, год назад была на уровне 58,5%.
В пятницу, 19 апреля, цены на медь вышли в Лондоне на самое высокое значение почти за 2 года на фоне ажиотажных закупок инвестфондов ввиду озабоченности поставками металла в будущем. Никель подорожал на слухах о закупке властями КНР металла в госрезерв, а также в связи с возможным сокращением его поставок из Индонезии. Трехмесячный контракт на медь вырос в цене на LME на 1,4%, до $9866 за т, коснувшись отметки $9913,5 за т - максимального значения с апреля 2022 г. "Основные процессы все те же. В апреле наблюдался широкий поток финансовых средств в сырьевой сектор", - отмечает старший аналитик по цветным металлам Marex Алестэр Манро.
По прогнозу Citibank, базовый сценарий движения экономики предполагает цену меди до $10500 за т, а средняя цена металла составит во втором и третьем квартале $10000 за т. "Текущее ралли продлится в ближайшие 3 месяца", - говорится в материалах банка.
Никель на LME вырос в цене на 5%, до $19480 за т, заверши торги на отметке $19300 за т. Один из источников в промышленности заявил, что китайская Национальная администрация провианта и стратегических резервов планирует закупить 200 тыс. т никелевого чугуна (или 20 тыс. т рафинированного металла).
Трехмесячный контракт на алюминий подорожал на LME на 1,7%, до $2660 за т.
Тем временем запасы алюминия на складах биржи сократились на 43075 т, до 171,2 тыс. т.
Олово на LME подорожало на 4,5%, до $35505 за т, продолжив повышательный тренд недели на фоне активности инвесторов и обеспокоенности рынка предложением металла.
На утренних торгах понедельника, 22 апреля, цены на никель и олово в Шанхае обновили многомесячные максимумы на фоне ухудшения перспектив поставок металла в КНР. Июньский контракт на никель на SHFE вырос в цене на 6,5%, однако позже скорректировался вниз, завершив торги на 6-месячном максимуме 143,58 тыс. юаней за т.
Олово на SHFE подорожало на 7,3%, завершив сессию на отметке 276,01 тыс. юаней за т (+3,1%), что является максимальным значением с мая 2022 г.
Отмечается, что экспорт олова и никеля из Индонезии продолжает снижаться в связи с задержками в одобрении годовых планов. Китайский мартовский импорт рафинированного олова снизился на 75% год к году, тогда как импорт никелевой руды и рафинированного никеля упал на 43% и 56%, соответственно.
Низкие объемы поставок металлов из Мьянмы и Индонезии оказывают поддержку ценам на ожиданиях роста их экспорта из КНР ввиду более высоких мировых цен, отмечают аналитики Guotou Anxin Futures. Оперативная сводка сайта Metaltorg.ru по ценам металлов на ведущих мировых биржах в 11:49 моск.вр. 22.04.2024 г.:
на LME (cash): алюминий – $2658 за т, медь – $9801 за т, свинец – $2167.5 за т, никель – $19105.5 за т, олово – $35167 за т, цинк – $2814 за т;
на LME (3-мес. контракт): алюминий – $2668 за т, медь – $9880 за т, свинец – $2197.5 за т, никель – $19275 за т, олово – $34830 за т, цинк – $2831 за т;
на ShFE (поставка май 2024 г.): алюминий – $2827 за т, медь – $10946 за т, свинец – $2334.5 за т, никель – $19716.5 за т, олово – $37936 за т, цинк – $3099 за т (включая НДС);
на ShFE (поставка июль 2024 г.): алюминий – $2829.5 за т, медь – $10997 за т, свинец – $2331 за т, никель – $19862.5 за т, олово – $38193.5 за т, цинк – $3113 за т (включая НДС);
на NYMEX (поставка апрель 2024 г.): медь – $9898.5 за т;
на NYMEX (поставка июль 2024 г.): медь – $9965 за т.
Южная Корея в марте резко нарастила импорт российского алюминия - до 39,1 тысячи тонн, что позволило России стать его главным поставщиком в страну, следует из анализа РИА Новости данных статслужбы страны.
Главными поставщиками алюминия для Южной Кореи последние несколько лет являются Австралия и Индия, которые постоянно сменяют друг друга на первом месте. Россия же традиционно входит в пятерку крупнейших поставщиков, а лидирующие позиции последний раз занимала в 2014 году.
При этом в марте Южная Корея приобрела 39,1 тысячи тонн российского алюминия на 90,9 миллиона долларов, что больше показателя месяцем ранее на 43% в физическом и денежном выражении.
Близкие к текущим объемы Корея покупала в августе 2023 года (37,4 тысячи тонн), а до этого - лишь в 2012 году. При этом мартовские поставки стали максимальными с июня 2012 года, когда страна приобрела у России 54,3 тысячи тонн алюминия.
Такой объем поставок позволил России стать основным экспортером этого металла в страну, сместив Австралию на второе место (34,9 тысячи тонн). Индия замыкает тройку главных поставщиков с 22 тысячами тонн.
По данным статистической службы Евросоюза, в феврале 2024 года европейские страны импортировали из России 1800 т алюминиевой проволоки, что на 61% меньше, чем в январе, и на 64% меньше, чем год назад. Импортная цена составила 2,5 евро за кг.
Импорт российской алюминиевой проволоки в феврале сократили следующий страны ЕС: Польша (653,2 т; -63% за месяц), Нидерланды (104,8 т; -82%), Греция (190,3 т; -51%), Испания (434,1 т; -26%). Чехия нарастила импорт почти в два раза: с 205,4 т до 417,7 т.
Всего за первые 2 месяца 2024 года ЕС импортировал из России 6378,8 т алюминиевой проволоки, что на 43% меньше, чем за тот же период 2023 года. В денежном выражении за январь-февраль импорт сократился на 49% по сравнению с аналогичным периодом предыдущего года.
"Норникель" после обострения геополитической ситуации весной 2022 года столкнулся со сложностями в реализации своей Серной программы, потеряв доступ к западному оборудованию и технологиям. В октябре 2023 года первая линия Серной программы была запущена на Надеждинском заводе, но на Медном заводе ее продолжение стало затруднительным, сообщил президент "Норникеля" Владимир Потанин в интервью "Интерфаксу".
Также возникли значительные сложности в реализации продукции компании. "Норникель" столкнулся с отказами клиентов и необходимостью предоставлять скидки. Поэтому одним из решений проблемы в компании видят создание плавильных мощностей по медному концентрату в Китае. Это позволит решить сразу несколько проблем. Во-первых, приблизить товар к месту потребления. Во-вторых, финальный продукт будет продаваться как китайский, что значительно затруднит наложение на него санкций.
В-третьих, резко упрощаются вопросы взаиморасчетов. Финансовые рестрикции сейчас приводят к удорожанию доступа к кредитным ресурсам и обслуживанию долга: по словам Потанина, на обслуживание компания будет в ближайшее время тратить в 3-4 раза больше, чем это было 3-4 года назад. Стоимость транзакций, различные комиссионные вознаграждения, стоимость услуг посредников достигают уже единиц процентов, бывает до 5-7%.
Предполагается, что "Норникель" сосредоточится на наиболее выгодных для себя этапах: добыча и обогащение, и получит цепочку производства батарей. Экологические проблемы, проблемы расчетов, проблемы доступа на рынок, проблемы кастомизации товара под рынок потребления переносятся в Китай.
Строительство мощностей в Китае предполагается синхронизировать с выбытием мощностей на Медном заводе. В дальнейшем путем увеличения добычи и обогащения прогнозируется общий рост производства. Завершение строительства завода в Китае намечено на середину 2027 года.
Правительство утвердило перечень дефицитных твердых полезных ископаемых и продукции из них. Минприроды России подготовило перечни дефицитных видов твердых полезных ископаемых и продукции с высокой долей добавленной стоимостью из этого сырья в конце марта.
В перечень дефицитного сырья включены уран, марганец, хром, титан, бокситы, молибден, вольфрам, редкие и редкоземельные металлы (литий, бериллий, цирконий и другие), а также графит и плавиковый шпат.
Перечень продукции с высокой добавленной стоимостью из дефицитного сырья состоит из нескольких сотен позиций. Помимо прочих, к ней отнесены ферросплавы (силикомарганец, ферромарганец, феррохром и другие), оксиды и другие соединения цветных металлов, а также их порошки, сплавы, различные виды проката.
По оценке на утро пятницы 19 апреля диапазон преобладающих цен на кобальт 99,8% min. составил $12,4-12,6 за фунт, на $0,3 ниже, чем неделей ранее. Рынок остаётся в очень спокойном состоянии, и на ближайшие дни у его участников очень «сдержанные» ожидания насчёт цен.
Европейский поставщик предлагал материал по $12,5 за фунт склад Роттердам. Перед самой оценкой рынка ему удалось продать по такой цене 15 тонн материала, а неделей ранее 10 тонн он продал по $12,6 за фунт. По данным поставщика уже в начале апреля на европейском рынке сформировался некоторый избыток предложения, который, в конце концов, немного придавил цены, и на следующей неделе поставщик не исключает дальнейшего смягчения рыночных цен.
Потребитель из Европы сообщил о получении в четверг предложений по металлическому кобальту 99,8% min. в диапазоне $12-14 за фунт склад Роттердам, отметив, что его давний поставщик предложил материал даже выше диапазона, по $14,3 за фунт, а неделей ранее самое низкое предложение было по $12,3 за фунт. Потребитель также сообщил о покупке в начале прошедшей недели кобальта 99,6% min. (для переплавки) по $11,2 за фунт. По «ощущениям» потребителя в начале новой рабочей недели поставщики могут ещё немного снизить цены.
Китайское производство сульфата никеля составило в марте 34 тыс. т (160,1 тыс. т общего объема), что на 32,71% больше, чем в предыдущем месяце, но на 7,83% меньше в годовом выражении. Рост показателя связывается с восстановлением спроса со стороны производителей прекурсоров для аккумуляторной отрасли ввиду увеличения продаж автомобилей и с постепенным возобновлением работы перерабатывающих вторсырье заводов. Тем временем рост цены сульфата никеля в марте ввиду разрыва между спросом и предложением обусловил восстановление прибыльности заводов, производящих данный материал, что дополнительно стимулировало их к деятельности.
По итогам августа ожидается высокий уровень загрузки мощностей. Согласно оценкам экспертов, в апреле выпуск сульфата никеля в Поднебесной составит 35900 т, или 163 тыс. т общего объема (+5,39% к марту; 18,88% год к году).
Первым отделом по расследованию особо важных дел следственного управления СК РФ по Кабардино-Балкарии возбуждено уголовное дело в отношении генерального директора ООО «Металл Профиль», подозреваемого в уклонении от уплаты налогов на сумму 74 млн руб. Об этом сообщает региональный следственный комитет.
По версии следствия, с января 2019 года по май 2022 года генеральный директор компании добавил в налоговые декларации по НДС и прибыль ложные сведения о результатах финансово-хозяйственной деятельности, тем самым уклонился от уплаты налогов на общую сумму 74 млн руб.
Он подозревается в совершении преступления, предусмотренного п. «б» ч.2 ст.199 УК РФ (уклонение от уплаты налогов в особо крупном размере). Следствие проводит мероприятия по сбору доказательств, а также принимаются меры по возмещению в бюджет неуплаченных налогов.
По данным СПАРК, ООО «Металл Профиль» зарегистрировано в 2011 году в Нальчике.
Telegram-каналы пишут, что цены на стройматериалы в России вырастут от 17 до 32 процентов. Причина — потребность в металлопрокате, цементе и других стройматериалах в регионах, пострадавших от паводка, а также на новых территориях страны.
Минпромторг опроверг информацию о возможном резком росте цен на стройматериалы. Статс-секретарь — замминистра промышленности и торговли Виктор Евтухов, комментируя это сообщение, допустил лишь незначительное их колебание в связи с началом строительного сезона. «Причин для существенного роста цен на строительные материалы сейчас в принципе нет», — отметил он.
По словам представителя Минпромторга, сегодня в России достаточно производственных мощностей. При этом все необходимые строительные материалы выпускают в стране, их производство локализовано на 96 процентов. Доля импортных материалов во внутреннем потреблении не превышает 4 процентов и обычно фиксируется в премиальном сегменте.
Такого же мнения придерживается президент ассоциации НОСТРОЙ Антон Глушков. «На мой взгляд, таких рисков не существует, потому что мы понимаем, что ситуация, которая сложилась в ряде регионов, чрезвычайная. В ближайшее время, как только вода пойдет на спад, будет, конечно же, высокий спрос на ряд строительных материалов, но все, что связано на сегодняшний день с реализацией новостроек, маловероятно, что это каким-то образом отразится», — пояснил он.
Nucor произвела фурор на рынке листового проката, когда в начале апреля объявила, что начнет еженедельно публиковать цены на горячекатаный рулон (HRC).
Сталелитейная компания из Шарлотты, штат Северная Каролина, возможно, произвела фурор 8 апреля, когда опубликовала свой первый еженедельный показатель HRC: $830 за короткую тонну. Это на 70 долларов за тонну ниже цены на HRС в 900 долларов за короткую тонну, объявленной Cliffs в конце марта.
Напомним, что Nucor уже публикует цены на другие продукты, такие как листы, товарные прутки и SBQ (прутки особого качества, типы стальных стержней, используемые при производстве компонентов, требующих превосходной поверхности). Таким образом, этот шаг не был беспрецедентным для Nucor, но он был беспрецедентным для рынка листового проката США, который обычно объявляет только о повышении цен и фактически действует так, как будто снижения никогда не происходит.
Как это повлияло на рынки стали? Взгляд на фьючерсы на Чикагскую товарную биржу во второй половине дня 8 апреля показывает, что цены на HRC имеют тенденцию к снижению вскоре после нового еженедельного объявления Nucor цен на HRC.
Временами в начале/середине апреля казалось, что заявление Nucor полностью затмило почти все остальные новости стали. Разговоры и спекуляции по поводу этого шага разнеслись по офисам, социальным сетям и даже стали большой темой обсуждения на ужине бойскаутов американской металлургической промышленности 11 апреля.
Было достигнуто общее мнение, что цены на HRC продолжат медленно расти весной благодаря устойчивому спросу, множеству простоев заводов и дополнительным объявлениям цен на прокат, даже если рост не будет таким резким, как некоторые прогнозировали в марте.
15 апреля компания Nucor опубликовала вторую еженедельную цену на HR: $835/тонну, прирост всего в $5/тонну и определенно не тот значительный прирост, на который некоторые могли надеяться. Это вызвало разговоры о том, что опубликованная цена Nucor направлена на обеспечение стабильности цен на HRC в США.
Не будет преувеличением сказать, что спотовые цены на HRC в США в последние годы были примерно такими же волатильными, как и на криптовалюты. Но стабильность может быть хорошо воспринята производителями, которые могут извлечь выгоду из меньшей волатильности цен на сырье.
А как насчет других заводов и сервисных центров США? Некоторые надеялись продолжить рост цен на листы в этом месяце вслед за мартовским ростом. Еженедельные спотовые цены Nucor на HRC почти сразу же лишили их возможности продолжать повышать цены. Это отражает результаты исследований рынка стали, проведенных SMU на той неделе, когда Nucor опубликовала опубликованную цену на HR.
Тридцать шесть процентов сервисных центров повышали цены одновременно с некоторыми заводами. Рост последовал за тенденцией снижения спотовых цен на протяжении большей части января и февраля, и казалось, что в марте мы были на пороге нового подъема цен. Nucor, опубликовав цену ниже, чем некоторые ожидали, немедленно остановила эту тенденцию к росту.
Честно говоря, рынок справлялся с чрезвычайной волатильностью некоторыми потенциально рискованными способами. Некоторые более крупные покупатели стали, способные разместить десятки тысяч тонн, скупают сталь на месяцы, когда решают, что рынок находится на нижней отметке или около нее. Мы видели это прошлой осенью, например, перед забастовкой UAW, и мы видели это снова в марте, хотя, возможно, в меньшей степени. Это может быть разумным шагом для отдельных компаний. Но когда многие из них ведут себя таким образом, это может создать некоторые проблемы. Цены могут резко вырасти вскоре после такого всплеска покупательской активности. Затем они могут упасть, когда заводы впоследствии будут испытывать нехватку спотового бизнеса.
Итак, какова была реакция на шаг Nucor? Steel Market Update также опросил участников рынка стали. Большинство (56%) нейтрально относятся к развитию. За это высказались примерно 28%, против - 16%.
Вот что сказали некоторые из них: «Мы считаем, что этот шаг является взаимовыгодным и поможет многим другим». «Мне нравится, что завод собирается опубликовать свой общий номер рекламного ролика». «Должен принести больше прозрачности на рынок». «Это будет зависеть от того, насколько честно они будут устанавливать цены на публикации. Чтобы понять, являются ли ставки подлинными, требуется несколько циклов публикации». «Скептически. Есть ли долговечность на падающем рынке?» «Слишком рано говорить. Суть заключается в сделке, которую мы заключаем, а не в опубликованной цифре». «Я думаю, это вызовет еще больше спекуляций». «Комбинаты не скрывают, что их не интересуют индексы». «Пусть индексы делают это».
Мое мнение: я считаю, что обеспечение большей прозрачности на рынке листового проката является похвальной целью, и я думаю, что цена Nucor станет ключевым ориентиром, поскольку ее опубликованная цена на листы сейчас соответствует этому рынку.
По итогам первого квартала 2024 года грузооборот морских портов России составил 214,3 млн. тонн. Снижение показателей к январю-марту 2023 — 3,3%. При этом экспортных грузов перегружено 167,9 млн. тонн (+3,4%), - сообщает пресс-служба Ассоциации морских торговых портов РФ.
Объём перевалки сухогрузов составил 103,5 млн. тонн (-2,5%), в частности, угля — 43,4 млн. тонн (-15,2%), чёрных металлов — 4,9 млн. тонн (-5,3%), руды — 2,2 млн. тонн (-4,4%).
..
Евросоюз по итогам февраля 2024 года сократил импорт железа прямого восстановления (DRI) на 35,5% по сравнению с предыдущим месяцем – до 231,64 тыс. т. Об этом свидетельствуют данные Eurostat.
По сравнению с февралем 2023 года в феврале текущего года импорт DRI европейскими потребителями вырос на 3,2%.
В январе-феврале ЕС увеличил импорт DRI из третьих стран на 35,2% по сравнению с аналогичным периодом 2023 года – до 590,5 тыс. т.
Основными импортерами железа прямого восстановления среди стран ЕС по итогам января-февраля являются Италия, Германия, Бельгия, Нидерланды, в частности: Италия – 141,26 тыс. т (-12,9% г./г.); Германия – 173,21 тыс. т (+117,7% г./г.); Бельгия – 50,66 тыс. т (+5,9% г./г.); Нидерланды – 122,1 тыс. т (14,3 тыс. т в январе-феврале 2023-го).
Крупнейшим поставщиком DRI в Евросоюз является Россия. По итогам января-февраля российские предприятия отгрузили европейским потребителям 209,55 тыс. т железа прямого восстановления, что на 20,2% меньше г./г.
Основным импортером российской продукции является Италия – 126,04 тыс. т, что на 16% меньше г./г. На втором месте Бельгия – 50,66 тыс. т (+5,9% г./г.).
Ливия за 2 месяца отгрузила в ЕС 40,86 тыс. т DRI, сократив показатель на 22,2% г./г. Венесуэла экспортировала в Евросоюз 64,38 тыс. т соответствующей продукции (+59,6% г./г.).
Как сообщает агентство Reuters, предложение президента США Д.Байдена утроить тарифы на импорт китайской стали наносит в основном символический удар по отрасли, которая сталкивается с еще большей обеспокоенностью по поводу неустойчивого местного спроса и угроз еще более сильного удара по растущему экспорту Китая.
Потребление стали во второй по величине экономике мира снова сократится в этом году, поскольку затянувшийся кризис недвижимости еще не нашел дна, а рост спроса на инфраструктуру замедляется после того, как 12 регионам-должникам было приказано остановить определенные проекты.
Поддерживаемый государством Китайский институт планирования и исследований металлургической промышленности (MPI) прогнозирует падение спроса на сталь в Китае в этом году на 1,7% после снижения на 3,3% в 2023 году.
В то время как экспорт стали из Китая в прошлом году вырос более чем на треть и достиг самого высокого уровня с 2016 года, составив 90,26 млн тонн, что составляет около 9% от общего объема производства сырой стали, всего 598 000 тонн поставок было отправлено в Соединенные Штаты. Это на 8,2% меньше, чем объемы поставок в США в предыдущем году, и менее 1% от общего объема китайского экспорта стали на сумму $85 млрд в 2023 году.
Китай, крупнейший в мире производитель и экспортер стали, является всего лишь седьмым по величине поставщиком стали в США, что смягчает удар предложения Байдена поднять до 25% тарифы, введенные его предшественником Дональдом Трампом на некоторые виды продукции из стали и алюминия.
«Мы не думаем, что это окажет какое-либо большое влияние, поскольку основными направлениями экспорта стали из Китая являются Япония, Южная Корея и страны Ближнего Востока», — сказал аналитик китайского сталтрейдера, который отказался назвать свое имя, поскольку его имя не было названо. уполномочен общаться со СМИ.
Подстегиваемые низкими местными ценами, китайские производители стали и трейдеры находятся на пути к тому, чтобы соответствовать прошлогоднему экспорту или даже превзойти его, а отечественный информационный поставщик Lange Steel повысил свой прогноз до более чем 100 миллионов тонн на 2024 год после того, как мартовские поставки превзошли ожидания.
Дешевая стальная продукция Китая также вызывает жалобы за пределами США.
В конце прошлого года Индия ввела антидемпинговые пошлины на некоторые виды китайского импорта стали, а Мексика объявила о введении пошлины почти в 80%. Таиланд начал расследование в отношении китайского импорта стального проката, а бразильские производители стали призывают свое правительство ввести 25%-ный тариф на импорт.
В отчете китайского исследовательского агентства, поддерживаемого государством, выявлено в общей сложности 112 заявлений от стран относительно антидемпинговых и антисубсидионных мер в отношении китайской стальной продукции в 2023 году, что примерно на 20 больше, чем в 2022 году.
«В этом году мы ожидаем новых торговых разногласий», — сказал Дэвид Кашо, директор по исследованиям консалтинговой компании Wood Mackenzie.
ВНУТРЕННИЙ РЫНОК ДЛЯ СТАЛИ
Последняя поддержка этого сектора Пекином, план поддержки модернизации оборудования в промышленном и сельскохозяйственном секторах и ускорения замены автомобилей и бытовой техники потребителями, вряд ли полностью компенсирует снижение потребления стали в секторе недвижимости.
Консультационная компания CRU Group прогнозирует, что благодаря этой политике в ближайшие четыре года будет создан дополнительный спрос на сталь на 8-9 миллионов тонн. Для сравнения, Государственный металлургический институт ожидает, что спрос на строительство в этом году снизится на 20 миллионов тонн, или на 4%.
Некоторые аналитики говорят, что они ожидают, что потребление стали, ориентированное на инфраструктуру, в этом году вырастет всего на 1–2% по сравнению с предыдущими ожиданиями в 7–8% после того, как требование Пекина, чтобы дюжина региональных правительств отложила или остановила некоторые финансируемые государством инфраструктурные проекты, побудило другие регионы последуют этому примеру.
В последние годы Пекин ввел ограничения на производство стали как для сокращения поставок, так и для ограничения выбросов углекислого газа, а обозреватели отрасли и инсайдеры говорят, что необходимы дальнейшие сокращения производства, чтобы сократить избыточные мощности.
«Сталелитейная промышленность сталкивается с очевидным противоречием — сильным потенциалом предложения и сокращающимся спросом», — заявил Ло Тецзюнь, вице-председатель поддерживаемой государством Китайской ассоциации металлургии (CISA), на отраслевом мероприятии на этой неделе на юге Китая.
«Ключом к решению этой проблемы является то, что ведущие производители возьмут на себя инициативу по сдерживанию темпов производства в зависимости от спроса», — сказал Луо, согласно аккаунту группы в WeChat.
ЭКСПОРТ НА СПАСЕНИЕ?
В марте экспорт стали из Китая вырос до 9,89 млн тонн, что является самым высоким показателем за месяц с июля 2016 года, в результате чего общий объем экспорта в первом квартале достиг 25,8 млн тонн, хотя общий объем экспорта во второй по величине экономике мира резко сократился.
По данным таможни и консалтинговой компании Mysteel, экспорт стали из Китая в первом квартале оценивается в $20,3 млрд. В среднем он составил $789 за тонну, что намного выше местных цен, составляющих в среднем 4145 юаней ($572,30).
Ожидается, что более слабый юань по отношению к доллару США, отчасти из-за задержки снижения процентных ставок Федеральной резервной системой США, также будет способствовать экспорту стали.
Но экспорт подвержен неопределенности, связанной не только с торговыми разногласиями, но и с растущими зарубежными поставками, а также с возможностью Пекина ввести ограничения на объемы производства.
Конечно, ожидается, что мировой спрос на сталь в этом году вырастет на 1,7% до 1,793 млрд тонн, сообщила Всемирная ассоциация производителей стали.
«Хотя некоторые страны наращивают свои собственные мощности для удовлетворения растущего внутреннего спроса, это не может удовлетворить спрос достаточно быстро, а это означает, что еще есть место для стали из Китая», - сказал Кевин Бай, пекинский аналитик CRU Group.
Как сообщает Recycling Today, в ответ на недавние комментарии президента США Джо Байдена японская компания Nippon Steel Corp. (NSC) опубликовала заявление, в котором говорится: «Партнерство между US Steel и Nippon Steel является правильным сочетанием, позволяющим гарантировать, что US Steel останется знаковая американская компания для будущих поколений».
По данным NSC, приобретение компании US Steel, расположенной в Питтсбурге, «приносит явные выгоды всем заинтересованным сторонам U.S. Steel, включая клиентов, работников, состоящих и не являющихся профсоюзами, поставщиков, сообщества и акционеров, а также более широкую американскую сталелитейную промышленность, и США в целом».
Акционеры US Steel в основном выразили свое согласие с заявлением NSC, при этом подавляющее большинство владельцев акций U.S. Steel, проголосовавших недавно, согласились с условиями сделки.
Однако политики, помимо президента Байдена, включая его оппонента Д.Трампа, выразили несогласие со сделкой. Профсоюз United Steelworkers (USW) также выступил против поглощения, вместо этого отдав предпочтение конкурирующему предложению Cleveland-Cliffs.
NSC в своем заявлении от 18 апреля не показывает никаких признаков того, что его отговаривают от попытки приобретения.
Компания сообщает: «US Steel останется американской компанией, ее штаб-квартира останется в Питтсбурге, ее культовое название останется неизменным, а ее продукция будет по-прежнему добываться, плавиться и производиться в Америке».
Компания добавляет: «Рабочие места будут защищены. Закрытия заводов не будет, а производство и рабочие места останутся в Америке. Наша цель состоит в том, чтобы Пенсильвания добилась успеха вместе с нами, и мы с нетерпением ждем возможности инвестировать в ее сообщества и исследовательские институты». (BOF) сталелитейные заводы.
Совет национальной безопасности заявляет: «Это укрепит устойчивость американской промышленности перед угрозами со стороны Китая и поддержит важнейший союз Америки с Японией».
Как сообщает агентство Reuters, улавливание, утилизация и хранение углерода (CCUS) вряд ли сыграет важную роль в декарбонизации мировой сталелитейной промышленности из-за низких показателей улавливания, высоких затрат и низкой производительности, говорится в отчете аналитического центра Института экономики энергетики и энергетики в среду.
На глобальный сталелитейный сектор приходится около 8% мировых выбросов углекислого газа (CO2).
Но хотя многие крупные производители стали и горнодобывающие компании во всем мире включают CCUS в свой долгосрочный экологический переход, практически не было достигнуто никакого прогресса в промышленном использовании CCUS для декарбонизации доменных печей, считают аналитики Института экономики энергетики и энергетики. Финансовый анализ (IEFA) говорится в отчете. Кроме того, CCUS для производства стали в доменных печах уже отстает от альтернативных технологий и перехода от доменных печей к производству стали на основе железа прямого восстановления (DRI), которое может работать на «зеленом» водороде. ускоряется, добавил он.
«CCUS для стали добился незначительного коммерческого прогресса или вообще не добился никакого коммерческого прогресса в Европе. Если CCUS по стали не сможет добиться прогресса в Европе, где существует значительная цена на выбросы углерода, нельзя ожидать, что он добьется успехов в развивающейся Азии, где наблюдается основной рост спроса на сталь». оно сказало.
DRI — это более чистый способ переработки железной руды в железо, которое затем можно перерабатывать в окатыши, которые можно использовать в электродуговых печах (ЭДП).
Улавливание углерода вызвало разногласия: многие представители отрасли говорят, что это слишком дорого, чтобы быть жизнеспособным.
Эндрю Форрест, исполнительный председатель четвертого в мире поставщика железной руды Fortescue Metals, заявил в начале февраля, что CCUS не является решением проблемы энергетического перехода.
Немецкий аналитический центр Agora также заявил в своем отчете на прошлой неделе, что модернизация доменных печей установками для улавливания углерода «влечет за собой самый большой экономический и экологический риск».
Однако, поскольку спрос на сталь в ближайшие десятилетия будет оставаться высоким, угольные доменные печи вряд ли будут полностью заменены новыми технологиями, особенно в Азии, и CCS по-прежнему будет играть свою роль, сказал Прабодха Ачарья, руководитель отдела устойчивого развития. сотрудник индийской группы JSW.
«Я не согласен с теорией о том, что улавливание углерода не будет эффективным для сталелитейной промышленности... решение по достижению нулевого уровня выбросов должно исходить из улавливания и хранения углерода», - сказал он.
«Вопрос в том, когда стоимость углерода покроет затраты на его улавливание и использование».
Как сообщает агентство Reuters, Китай в пятницу, 19 апреля, ввел пошлину на импорт кислоты из США, широко используемой в пищевой, кормовой, пестицидной и медицинской областях, на фоне обострения напряженности в отношениях с Вашингтоном по поводу двусторонней торговли.
С субботы импорт пропионовой кислоты из США будет облагаться сбором в размере 43,5%, говорится в заявлении Министерства торговли после того, как июльское расследование показало, что отечественная китайская промышленность по производству пропионовой кислоты «существенно пострадала».
Торговый спор между двумя крупнейшими экономиками мира обостряется, несмотря на недавние дипломатические визиты.
В недавнем залпе США пригрозили повысить тарифы на импорт китайской стали и оказывают давление на Мексику, чтобы она запретила Китаю продавать свою металлопродукцию в США косвенно оттуда.
Министерство торговли Китая в четверг заявило, что решительно возражает против повышения пошлин США и примет все необходимые меры для защиты своих прав и интересов.
Как сообщает аналитическое агентство MEPS International Ltd., правительства США и Великобритании ввели санкции, которые запретят импорт никеля, произведенного в России – более чем через два года после начала российско-украинской войны.
Санкции будут действовать на торговых площадках LME и CME, однако российский материал, поступивший на их склады до 13 апреля 2024 года, по-прежнему может продаваться.
Многие участники рынка задаются вопросом, почему такая задержка с принятием этого решения, когда российско-украинский конфликт уже так долго бушует. Некоторые предполагают, что за этим законодательным заявлением может частично стоять продолжающееся бездействие бирж металлов по запрету притока этого материала.
Руководитель отдела ценового анализа и прогнозов MEPS Кайе Аюб заявил: «Страх перед запретом российского никеля стал причиной скачка цен на LME и, в конечном итоге, временной приостановки торгов по контракту на никель LME еще в марте 2022 года.
«Объявление о вступлении в силу запрета, хотя и вряд ли вызовет такую же реакцию, все равно будет драйвером роста цен на никель в ближайшем будущем».
Потеря этого предложения создаст большую проблему для ликвидности на торгах LME.
Россия является вторым по величине производителем никеля класса 1 в мире, и в настоящее время на ее долю приходится более трети всех запасов LME.
Тем не менее, одобрение новых поставок на LME как со стороны китайских, так и индонезийских производителей может ограничить эффект от решения о запрете российского никеля.
Если бы запрет был введен до получения разрешения от этих новых поставщиков, то дефицит мог бы быть более значительным, чем тот, который может возникнуть сейчас в ближайшие месяцы.
Дневные цены на никель на LME уже имели тенденцию к росту в первой половине апреля из-за опасений по поводу предложения, отчасти вызванных более медленным, чем ожидалось, утверждением квот в Индонезии. Ожидается, что сокращение российских поставок на LME усилит эти опасения.
Ограничения, введенные после приостановки торговли никелем еще в 2022 году, предотвратят любой рост выше 15% в любой торговый день.
Спрос на переработку остается вялым, и российский никель, скорее всего, будет перенаправлен на другие рынки – возможно, по более низкой цене. Следовательно, рост цен на LME может быть кратковременным, особенно если в результате запрета в ближайшие месяцы не произойдет заметного сокращения запасов на складах LME.
Аюб сказал: «Поскольку прогноз спроса на 2024 год остается слабым для секторов нержавеющей стали и электромобилей (EV), эффект запрета на российский никель может быть смягчен в среднесрочной перспективе. Однако в долгосрочной перспективе мы можем увидеть некоторое инфляционное давление на мировой рынок никеля».
Как сообщает агентство Reuters, цены на фьючерсы на железную руду снизились в пятницу, 19 апреля, но продолжают расти вторую неделю подряд, поскольку спрос в Китае улучшился.
Самый торгуемый сентябрьский контракт на железную руду на китайской Даляньской товарной бирже (DCE) завершил дневную торговлю на 0,34% ниже, до 871 юаня ($120,30) за метрическую тонну. Однако за неделю ожидается рост на 5,3%.
Майская железная руда на Сингапурской бирже подешевела на 0,12% до $116,7 за тонну по состоянию на 07:05 по Гринвичу, но на этой неделе выросла на 5,1%.
«Это нормально, когда цены на руду консолидируются после значительного роста за последние две недели, когда некоторые трейдеры ликвидируют часть длинных позиций, чтобы зафиксировать прибыль», — сказал Пей Хао, шанхайский аналитик брокерской компании Freight Investor Services (FIS).
Среднесуточное производство чугуна среди опрошенных сталелитейных заводов росло третью неделю подряд, увеличившись на 0,7% в недельном исчислении до 2,26 млн тонн по состоянию на 19 апреля, а рентабельность выросла до 48,48% с 38%, показали данные консалтинговой компании Mysteel.
Однако рост цен более чем на 15% в этом месяце вызвал опасения, что государственный плановый орган Китая может вмешаться, чтобы обуздать ралли.
«Более значительный рост цен на сырье, чем на сталь, снизит прибыль заводов, снизив их покупательский аппетит к сырью, включая железную руду, тем самым также снижая соответствующие цены», — сказал Пей из FIS.
Представитель поддерживаемой государством Китайской ассоциации металлургии и стали (CISA) заявил, что ассоциация придает большое значение политике управления производством стали в этом году, согласно сообщению на аккаунте CISA в WeChat в четверг.
Прочие сталелитейные ингредиенты на индексе DCE выросли: коксующийся уголь и кокс подорожали на 0,39% и 0,37% соответственно.
Котировки стали на Шанхайской фьючерсной бирже в основном снижались. Акции арматуры снизились на 0,3%, горячекатаный рулон подешевел на 0,26%, катанка подешевела на 0,54%, а нержавеющая сталь прибавила в цене 2,09%.
Как сообщает Yieh.com, ливийская металлургическая компания (LISCO) и итальянская компания Danieli подписали меморандум о взаимопонимании. Целью сделки является строительство завода прямого восстановления, который сможет производить два миллиона тонн губчатого железа и железа горячего формования в год.
Завод будет расположен на существующих площадях LISCO, используя имеющуюся инфраструктуру и системы обработки сырья. И губка, и горячеформованное железо пользуются большим спросом на местном и международном уровне, в том числе на итальянских заводах Danieli.
В этом совместном предприятии Danieli будет принадлежать 51%, а LISCO - 49%. LISCO подчеркнула экономическую жизнеспособность проекта, предвидя возврат капитала в течение 8 лет после 3,5 лет после завершения работ по реализации.
